8.2. Экономическая сущность кредита и его роль в рыночной экономике

Кредит (от латинского сreditum – ссуда, долг) является одной из сложнейших экономических категорий. Причинами существования кредита в рыночной экономике являются наличие товарного производства, имеющего возвратное возмездное движение капитала, а также специфические особенности индивидуальных кругооборотов средств производства и их взаимосвязь в процессе общественного воспроизводства, которые создают возможность возникновения кредитных отношений; для реализации этой возможности необходимо наличие предприятий, вступающих в кредитные отношения и являющихся собственниками имеющегося у них имущества, а также совпадение экономических интересов кредитора и заемщика.

Объект кредитной сделки – ссужаемая стоимость. Специфические черты ссужаемой стоимости заключаются в том, что она имеет возвратный и авансирующий характер ее движения, а также обладает свойством обеспечивать непрерывность производственного процесса и ускорять его. Движение ссужаемой стоимости происходит по следующим этапам: аккумуляция средств; размещение ссуды; получение ссуды в кредит; высвобождение средств у заемщика; возврат взятых в ссуду средств; получение ссуженной стоимости и ссудного процента кредитором.

Сущность кредита сложна и может быть выражена характеристикой всех его элементов. В теории кредита имеется два направления объяснения его экономической сущности; первое направление – натуралистическое, в соответствии с идеологией этого направления кредит – это способ перераспределения существующих ценностей; второе направление – капиталотворческое, в соответствии с идеологией этого направления кредит не только переносит, но и создает капитал.

Функции кредита не равнозначны его сущности и отражают только определенные сущностные черты, они представляют собой специфическое проявление сущности. Первая функция – это перераспределительная функция, в соответствии с этой функцией с помощью кредита происходит перераспределение ценностей. Особенностями кредитного перераспределения являются следующие его признаки:

– кредит охватывает временно свободные ресурсы;

– кредитные ресурсы предоставляются повторно;

– оперативность предоставления кредита;

– удовлетворение только временной потребности в дополнительных средствах;

– перераспределение посредством кредита затрагивает стоимость валового национального продукта, произведенного в данном и предыдущем периоде;

– перераспределяются не только денежные, но и товарные ресурсы;

– перераспределяемая стоимость включается в хозяйственный оборот;

– прямой характер перераспределения средств (без посредников);

– межтерриториальный характер перераспределения средств;

– межотраслевой характер перераспределения средств;

– внутриотраслевой характер перераспределения средств.

Рыночные отношения вносят изменения в механизм реализации перераспределительной функции: раньше он носил централизованный характер, сейчас он подчиняется законам кредитного рынка.

Вторая функция кредита – это функция замещения наличных денег кредитными операциями. Эта функция связана с функционированием кредита в основном в безналичной форме через банки. В процессе движения кредита происходит замещение действительных денег, например, золотом; этот процесс завершился к 70-м годам ХХ столетия.

Кроме указанных функций, в теории кредита выделяют еще денежную (эмиссионную) и контрольную (стимулирующую) функции.

Вопрос о функциях кредита наиболее дискуссионный, разные авторы по-разному трактуют его функции, но среди этих трактовок можно выделить следующие наиболее часто встречающиеся и наиболее объективные и эффективные его функции:

– аккумуляция временно свободных средств;

– распределение аккумулированных средств между отраслями, предприятиями и населением;

– регулирование денежного оборота путем замещения реальных денег кредитными операциями;

– экономия издержек обращения;

– опосредование кругооборота фондов.

В теории кредита выделяют несколько типов границ кредита. Экономические границы кредита – это предел отношений по поводу возвратного движения стоимости; «философские» границы – это пространственные, временные и качественные границы кредита; «макроэкономические» границы – это внешние и внутренние границы кредитных отношений; внешние границы показывают качественное обособление кредитных отношений во времени и в пространстве от других отношений; внутренние границы определяют допустимую меру развития отдельных форм кредита (коммерческий, государственный, потребительский, международный и др.).

«Микроэкономические» границы кредита раскрываются понятиями «кредитоспособность заемщика» и «ликвидность банка»; при только централизованном распределении ресурсов, которое было в стране раньше, это понятие не имело значения, сейчас в рыночной экономике оно играет существенную роль в кредитных отношениях..

Понятие роли кредита – это комплексное выражение результата функционирования кредитных отношений. Роль кредита заключается в следующем:

– кредит имеет особую регулирующая роль;

– кредит – это необходимый источник формирования основных и оборотных средств хозяйствующих субъектов;

– кредит тесно взаимодействует со сбалансированностью экономики;

– в рыночной экономике кредит оптимизирует пропорции общественного воспроизводства;

– кредит является фактором развития рыночных отношений;

– кредит влияет на товарно-денежную сбалансированность;

– кредит является одним из основных регуляторов совокупного денежного оборота, а также каждого субъекта экономической деятельности;

– банковский кредит влияет на структурную перестройку экономики;

– кредит воздействует на хозяйственную деятельность предприятий через систему хозрасчетных отношений;

– кредит способствует непрерывности смены различных форм производственных фондов, рациональному обороту средств предприятий;

– кредит выступает источником формирования основных и оборотных средств предприятий;

– кредит играет существенную роль в обеспечении научно-технического прогресса;

– кредит играет существенную роль в экономии издержек обращения;

– кредита играет существенную роль в становлении и развитии социальной сферы;

– кредит способствует улучшению состояния потребительского рынка;

– кредит играет существенную роль во внешнеэкономической деятельности предприятий и государства.

На финансовом рынке Украины действует значительное количество различных типов и условий кредитования заемщиков; каждый год появляются новые виды кредитования.

Обобщив эту информацию, автор попытался классифицировать все многообразие самих кредитов и условий их выдачи; эта классификация приведена на рис. 8.2, а на рис. 8.3 приведена, дополнительно к указанным в табл. 8.2 классификационным признакам, еще одна классификация кредитов в зависимости от ликвидности баланса и платежеспособности банка. данными, приведенными на рис. 8.2 и 8.3, не исчерпывается классификация всех кредитных банковских продуктов. Кроме типов кредитов, указанных на рис. 8.2 и 8.3, существует еще некоторое количество типов кредитов, не попавших в рассмотренную в этих рисунках классификацию. Основные из них следующие:

– учетный кредит; при учете векселей банк покупает у клиента вексель (обязательно для третьего лица), получателем средств по которому является клиент банка. Банк предоставляет вексельный (учетный) кредит векселедержателю путем покупки (учета) векселя до поступления срока его погашения;

– акцептный кредит – это операция, посредством которой подтверждается согласие плательщика на оплату векселя; банковский акцепт – это когда банк подтверждает плату;

– аваль векселя – поручительство по векселю; авалист совершает аваль векселя, принимая на себя ответственность за выполнение обязательств по векселю определенным лицом (векселедержателем, акцептантом или индоссатом);

– факторинг – это инкассирование дебиторской задолженности покупателя; факторинг является разновидностью краткосрочного кредитования, он включает в себя: 1) взимание (инкассирование) дебиторской задолженности покупателя; 2) предоставление ему краткосрочного кредита; 3) освобождение его от кредитных рисков по операциям;

– форфетирование – это форма кредитования экспорта банком путем покупки им без оборота на продавца векселей и других деловых требований по внешнеторговым операциям.

Рис.

^*) Условия кредитования и типы кредитов в зависимости от ликвидности баланса и платежеспособности банка часто меняются НБУ; здесь приведен один из вариантов этих условий, действовавший ранее.

Кредитование осуществляется в соответствии с принципом срочности, целевого характера, обеспеченности и платности. Принцип срочности предусматривает, что ссуда должна быть возвращена в срок; так формирование оборотного капитала происходит с использованием краткосрочного кредита (до 1 года) для технического перевооружения и реконструкции используется кредит, полученный на срок более 12 мес.; для формирования капитала предприятий используются среднесрочные (от 1 года до 3 лет) и долгосрочные (более 3 лет) кредиты. Целевой характер проявляется в соблюдении использования полученных средств на определенные цели, он предопределяет более рациональный характер кредитования. Принцип обеспеченности кредита – это защита интересов банка; при выдаче кредита предоставляется гарантия в виде залога, но есть и не обеспеченные кредиты (бланковые), которые имеют ограниченное применение. Ссуда предоставляется кредитоспособным клиентам, не допускается их направление на погашение финансовых затруднений; в этом проявляется принцип платности кредита.

Ссудный процент выражает потребительскую стоимость ссудного капитала и выступает как часть прибавочной стоимости. Величина процента определяется спросом и преложением, но на его величину влияет множество факторов; проценты за кредит могут быть твердыми и плавающими (изменяются по срокам). На их величину влияют следующие факторы: 1) учетная ставка НБУ; 2) уровень инфляции; 3) срок ссуды; 4) издержки по формированию ссудного капитала; 5) риски; 6) размер ссуды; 7) спрос на ссуды; 8) характер предоставленного обеспечения; 9) содержание кредитуемого мероприятия; 10) расходы по оформлению ссуды и контролю; 11) ставка конкурентных банков и других финансово-кредитных учреждений; 12) характер отношений между банком и заемщиком; 13) норма прибыли от кредитных операций; 14) необходимость получения прибыли от ссудных операций.

Процесс выдачи кредитов может быть, до некоторой степени условно, разделен на ряд этапов. Эти этапы могут быть следующими.

1. Рассмотрение заявки на получение кредита.

В банк для получения кредита предоставляются следующие документы (поступают к работникам, как правило кредитных отделов, которые их рассматривают):

– ходатайство (заявка), где указывается цель кредита, сумма кредита, срок пользования денежными средствами, дата погашения, характеристика кредитуемого предприятия, экономический эффект от его осуществления, по просьбе банка могут быть и др. показатели, а также предоставляются копии учредительного договора, устава (положения);

– технико-экономическое обоснование (ТЭО) – это метод получения прибыли ссудозаемщиком и погашения кредита; копии контрактов и договоров; обязательства по обеспечению своевременного возврата кредита; бухгалтерская отчетность; отчет о прибылях и убытках; декларация о доходах; выписка по счетам, открытым в других банках.

2. Изучение кредитоспособности клиента и оценка риска по ссуде.

На этом этапе выдачи кредита производится углубленное изучение финансового состояния кредитуемого предприятия одним из руководителей кредитного управления, который принимает заявку и решение, кто из его работников будет проводить дальнейшее изучение клиента. При изучении клиента используются следующие виды информации:

– материалы, полученные непосредственно от клиента;

– сведения о клиенте, имеющиеся в банке;

– информация о клиенте, полученная за пределами банка;

– проверка заемщика на месте;

– компетенция работников заемщика.

3. Подготовка к заключению кредитного договора:

В соответствии с идеологией этого этапа выдачи кредита происходит структурирование ссуды, т.е. определение вида кредита, суммы кредита, срока, способа выдачи и его погашения, обеспечения кредита, цена кредита. Виды кредита могут быть следующими: краткосрочный – для пополнения оборотных средств; средне- и долгосрочный – для увеличения капитала. Сроки кредита могут быть напряженными, и клиент может отказаться от кредита, и приемлемыми, тогда он получает дополнительную прибыль. Заниженная сумма кредита ведет к его возврату. Обеспечение кредита может быть залоговое, на основе гарантий и поручительств; цена кредита (ссуда + процент по ссуде) зависит от разных факторов.

4. Переговоры о заключении кредитного договора путем сближения интересов банка и заемщика.

5. Подготовка заключения по кредитной сделке; этот документ предоставляется кредитному комитету.

6. Выдача ссуд производится с ссудного счета, она может зачисляться на расчетный счет или депозитный счет заемщика; может депонироваться на определенных счетах, может переводиться на счета партнеров заемщика. Банк может оплачивать кредитные поручения заемщика, его счета по целевому назначению. При оформлении кредита могут быть дополнительные соглашения с заемщиком при пересмотре условий сделки: сумм кредита, процентов по нему и др.; сроки кредитования и величина суммы кредита определяются срочными обязательствами.